Свой традиционный ежемесячный доклад МЭА представило 15 ноября 2022 г.
Спрос на нефть
По новому прогнозу МЭА, в 2022 г. спрос в мире на нефть вырастет до 99,8 млн барр./сутки.Прогноз по потреблению нефти в мире на 2023 г. несколько снижен: по оценке МЭА, в 2023 г. спрос вырастет на 1,6 млн барр./сутки, до около 101,4 млн барр./сутки по сравнению с 2,1 млн барр./сутки в 2022 г.
В предыдущем докладе прогнозировалось увеличение на 1,7 млн барр./сутки.
Причину сокращения спроса МЭА видит в:
- растущем экономическом спаде и ухудшении прогноза ВВП;
- сокращении мирового потребления нефти (-240 тыс. барр./сутки) по сравнению с 2021 г.;
- устойчивом ослаблении экономики Китая;
- энергетическом кризисе в Европе;
- растущих перебоях в поставках;
- сильном долл. США.
По данным МЭА, к октябрю страны ЕС сократили импорт российской нефти на 1,1 млн барр./сутки сутки до 1,4 млн барр./сутки, дизтоплива - на 50 тыс. барр./сутки до 560 тыс. барр./сутки.
После вступления в силу эмбарго ЕС потребуется заменить дополнительно 1,1 млн барр./сутки нефти и 1 млн барр./сутки нефтепродуктов, говорится в отчете.
При этом запасы нефти и нефтепродуктов в странах Организации экономического сотрудничества и развития (ОЭСР) в сентябре упали ниже 4 млрд барр. впервые с 2004 г., следует из отчета.
Коммерческие запасы нефти в странах ОЭСР снизились на 8 млн барр., государственные - на 37,4 млн барр.
Мировые запасы снизились в сентябре на 14,2 млн барр.
Предложение
Мировые поставки нефти выросли на 410 тыс. барр./сутки в октябре до 101,7 млн барр./сутки, но, согласно прогнозам, сократятся на 1 млн барр./сутки до конца 2022 г., поскольку вступают в силу сокращения ОПЕК + и эмбарго ЕС на российскую нефть.Ежегодный рост добычи на 4,6 млн барр./сутки в 2022 г. должен увеличить мировую добычу до 99,9 млн барр./сутки. Прирост всего на 740 тыс. барр./сутки в 2023 г. увеличит предложение до 100,7 млн барр./сутки.
Мировая производительность нефтеперерабатывающих заводов (НПЗ) в октябре 2022 г. упала на 500 тыс. барр./сутки в годовом исчислении, до 80,4 млн барр./сутки.
По прогнозам, объем переработки нефти на НПЗ увеличится на 2,3 млн в 2022 г. и на 1,4 млн барр./сутки в 2023 г.
Экспорт российской нефти
Экспорт российской нефти вырос на 165 тыс. барр./сутки до 7,7 млн барр./сутки в октябре, поскольку поставки в ЕС, Китай и Индию приостановились, а снижение поставок в Турцию было компенсировано увеличением экспорт в других направлениях.Экспорт нефти в ЕС составил 1,5 млн барр./сутки, что на 1 млн барр./сутки ниже уровня февраля 2022 г.
Экспорт продукции снизился на 300 тыс. барр./сутки, до 1 млн барр./сутки, включая 600 тыс. барр. дизельного топлива/сутки.
Доходы от экспорта выросли на 1,7 млрд долл. США, до 17,3 млрд долл. США.
Напряженность на рынке дизтоплива
Также отмечается, что будущее эмбарго ЕС на импорт российской нефти и нефтепродуктов приведет к ужесточению конкуренции стран Европы за дизельное топливо не из России на фоне дефицита мощностей по переработке.Конкуренция за нероссийское дизельное топливо будет жесткой, поскольку странам ЕС будут необходимы большие поставки из США, Ближнего Востока и Индии, заменяя их традиционных покупателей.
Увеличение мощностей НПЗ в итоге смягчит это напряжение.
Но до тех пор в случае слишком сильного роста цен разрушение спроса будет неизбежно для устранения рыночных диспропорций.
Как отмечает МЭА, на мировых рынках дизельного топлива был дефицит из-за закрытия НПЗ мощностью 3,5 млн барр./сутки с начала пандемии, что привело к снижению производства на 1 млн барр./сутки.
При этом на фоне восстановления экономики после ее окончания спрос на дизтопливо вырос.
Планируется, что до конца 2023 г. в мире будут введены в эксплуатацию новые заводы мощностью 2,7 млн барр./сутки, что может компенсировать снижение экспорта из России после эмбарго.
Выполнение соглашения ОПЕК+
Страны ОПЕК+ в октябре 2022 г. добыли 38,88 млн барр./сутки нефти, тогда как условия соглашения ОПЕК+ предусматривали максимальный уровень добычи на этот месяц в 44,92 млн барр./сутки (без учета Мексики).Отставание от целевого уровня по итогам октября 2022 г. составило 3,22 млн барр./сутки.
Саудовская Аравия в октябре 2022 г. добывала 10,90 млн барр./сутки, имеющая равную квоту Россия - 9,72 млн барр./сутки.
