Об этом 10 февраля 2026 г. сообщил Газпромбанк, являющийся агентом размещения облигаций.
Лучше ожиданий
Газпром капитал (структура Газпрома для привлечения денежных средств для Газпрома с российского финансового рынка) 10 февраля 2026 г. открыл книгу заявок на выпуск 5-летних облигаций серии БО-003Р-18 объемом от 200 млн долл. США с расчетами в рублях. Организаторами выступают ВТБ Капитал Трейдинг, Sber CIB и Газпромбанк, последний также является агентом. Ориентир по ставке купона был установлен на уровне не выше 7,75%.Книга заявок на выпуск облигаций была закрыта успешно:
- в процессе сбора книги ставка купона была снижена на 25 б. п., до 7,5%,
- объем выпуска увеличен на 50 млн долл. США, до 250 млн долл. США.
Газпромбанк отметил, что выпуск облигаций Газпрома был сфокусирован на привлечении спроса со стороны частных инвесторов, для которых Газпром провел целевой маркетинг и личные встречи в форматах деловых мероприятий для брокеров и частных банков. Маркетинг выпуска проводился в течение длительного периода – 2 недели до открытия книги для максимизации вовлечения брокерских платформ и частных банков.
Спрос со стороны частных инвесторов, клиентов брокерского, частно-банковского обслуживания и доверительного управления обеспечил 75% от объема выпуска, что превзошло среднюю долю участия физлиц в локальных выпусках облигаций Газпрома, размещенных в 2025 г. В выпуске также приняли участие управляющие и страховые компании с долей 20% от объема выпуска, доля участия со стороны банков не превысила 5%.
Газпром привлек средства на самый длинный срок среди своих выпусков облигаций, размещенных на российском рынке в различных валютах с начала 2025 г.
Технические расчеты по выпуску запланированы на 13 февраля 2026 г.
Газпром и его облигации
Газпромбанк отметил, что решение Газпрома о выходе на рынок облигаций с первым в 2026 г. выпуском в валюте было принято в преддверии погашения замещающих облигаций 11 февраля 2026 г. общим номинальным объемом 892,08 млн долл. США с купоном 5,15% годовых.В 2025 г. Газпром выходил на долговой рынок с выпусками облигаций в долларах дважды: в апреле был размещен 3-летний выпуск на 350 млн долл. США по ставке купона 7,65% годовых, в мае – 4-летний заем на 650 млн долл. США по ставке 7,25% годовых.
В настоящее время в обращении находятся 2 выпуска биржевых облигаций Газпрома на 30 млрд руб., 26 выпусков биржевых облигаций Газпром капитала общим объемом 765 млрд руб., 6 выпусков классических бондов, включая бессрочные, на 544,2 млрд руб., 4 выпуска облигаций на 14 млрд юаней, 2 выпуска облигаций с расчетами в рублях на 1 млрд долл. США, 1 выпуск на 350 млн евро, а также выпуски замещающих облигаций в разных валютах.
15 января 2026 г. Мосбиржа зарегистрировала выпуски облигаций Газпром капитала 2 серий – БО-003Р-22 (юани) и БО-003Р-23 (евро). Срок обращения установят до даты старта размещения, он не превысит 50 лет. Поручителем по займам выступит Газпром.
По итогам 2025 г. компания ожидает, что EBITDA группы Газпром составит 2,8 трлн руб. (в 2024 г. – 3,108 трлн руб., т.е. снижение в 2025 г. может составить 9,7%), а в 2026 г. – вырастет до 3 трлн руб. Увеличение показателя будет обеспечено положительной динамикой как газового, так и нефтяного бизнеса при строгом контроле расходов на всех уровнях.
